Инвестиционный портфель: правила составления и покупка ценных бумаг

Содержание

Стратегии

Пассивные стратегии основываются на принципе «рыночного следования». Простыми словами, инвестор должен просто следовать за рыночными тенденциями, чтобы получить прибыль. Работать по такой стратегии может даже человек, который не имеет базовых знаний в области финансов или инвестирования.

Чаще всего пассивные стратегии используют консервативные инвесторы, которые не «гонятся» за сверхприбылью. Основной целью пассивной стратегии является защита денежных средств от инфляционных и других негативных финансовых процессов. При этом инвестор получает еще и дополнительный доход с минимальными рисками.

Построение инвестиционного портфеля

Состав портфеля при работе с пассивной стратегией на протяжении всей деятельности остается неизменным. Как правило, период инвестирования составляет от шести до двенадцати месяцев. Пассивная стратегия помогает создать портфель с высокой степенью диверсификации и позволяет очень точно определить доходность и риски.

Отличием пассивной стратегии от активной является минимальная сумма, которая направляется на транзакционные издержки (затраты на проведение операций).

Активные стратегии портфельных инвестиций подразумевают такие методы работы:

  • Проведение регулярных рыночных обзора с целью незамедлительной покупки активов.
  • Быстрое изменение объема и типа активов, которые входят в инвестиционный портфель.
  • Основная работа направлена на достижение уровня дохода, который превышает среднерыночный показатель.
  • Высокие финансовые затраты.
  • Активные стратегии портфельного управления используют инвесторы, которые имеют определенные финансовые знания.

Что будет, когда портфель уже создан

Необходим ли для покупки активов брокерский счет в России?

Некоторые типы активов требуют открытия брокерского счета в России. Об этом желательно знать заранее. Брокерский счет может оформляться параллельно с процессом создания портфеля.

Необходим ли для покупки активов брокерский счет за рубежом?

Некоторые типы активов требуют открытия брокерского счета за рубежом. Государственные служащие в России не имеют права покупать иностранные ценные бумаги.

Готов ли инвестиционный советник оказать поддержку при оформлении брокерского договора?

Заключение договора с зарубежным брокером — процедура несложная, но требующая большего времени и внимания по сравнению с российскими брокерами. Иногда необходимо знание английского языка.

Инвестиционный советник может оказать поддержку при оформлении подобного брокерского счета.

Нужно ли будет проводить ребалансировку инвестиционного портфеля? Как часто?

Если купить активы, входящие в состав портфеля, то со временем их пропорции будут нарушены. Это приведет к изменению характеристик портфеля (прежде всего риска и доходности). Для приведения портфеля к оригинальному распределению активов производится ребалансировка. Как правило, ребалансировка проводится один раз в год.

Может ли инвестиционный советник оказать содействие при ребалансировке портфеля?

Ребалансировка – это простая процедура, когда необходимо продать подорожавшие активы и на эти деньги купить подешевевшие.

Инвестиционный советник может помочь рассчитать конкретный размер покупок и продаж, а также выполнить все действия, связанные с покупкой и продажей через брокерский счет.

Будут ли при управлении портфелем использоваться технологии автоследования?

Технология автоследования не имеет отношения к пассивному инвестированию. При создании инвестиционного портфеля автоследование не должно применяться.

Как создать-сформировать инвестиционный портфель

Прежде чем задумываться о том, как создать инвестиционный портфель необходимо сформулировать его цель. Можно, конечно, вкладывать деньги просто из интереса или чтобы получить по больше денег. Но сами по себе деньги пусты и бессмысленны, они нужны лишь для того, чтобы что-то на них приобрести. Инвестиционный портфель — это как раз один из инструментов, позволяющих добиваться своих целей разумно.

Для любого человека достойной целью может быть накопление пенсионного капитала. Это нужно для того, чтобы выйдя на пенсию (или прекратив активную деятельность), можно было спокойно себя чувствовать и вести привычный образ жизни, не ограничивая себя ни в чем. Кроме того, к глобальным целям можно отнести формирование некоей суммы для приобретения недвижимости. Как правило, процесс инвестирования начинается с того, что человеку приходится ограничивать себя в чем-то, откладывая часть своего заработка

Поэтому очень важно иметь достойную цель, чтобы она вдохновляла

Существует масса высокодоходных и в то же время рискованных проектов, вложив в них все свои средства можно получить хорошую прибыль. Но с тем же успехом можно все потерять. Даже если вы решили инвестировать только в ПАММ счета, необходимо разделить капитал на части. Вы можете работать с несколькими трейдерами, использующими разные подходы к инвестированию. Вы можете открывать сделки по разным валютным парам или часть денег вложить в банковские металлы.

Некоторые проекты могут принести убытки, скомпенсируют убытки, и в целом все равно будет получена прибыль. Если вы планируете инвестировать долго и успешно, то использование нескольких финансовых инструментов неизбежно. Инвестиционный портфель — это возможность обезопасить ваши вложения. Но вы должны понимать, что даже если вы копируете инвестиционный портфель другого более опытного инвестора (например, мой) при любых негативных раскладах ответственность ложиться на вас. Поэтому прежде чем думать как сформировать инвестиционный портфель стоит задуматься готовы ли не только к доходу, но и к возможным рискам.

С чего начинать создание инвестиционного портфеля

Суть инвестиционного портфеля – диверсификация рисков (распределение). Если вы подобрали для себя несколько вариантов инвестиций, то распределять капитал желательно пропорционально.

Пример:

У вас 7 проектов в портфеле, в один из них вы вложили 70% суммы от общего портфеля. И вот именно этот проект, которому вы доверяли больше всего, принес убыток. Остальные 6 проектов (30%) не смогут быстро восстановить начальный баланс портфеля.

Исключение в пропорциональности вложениям составляют лишь высокодоходные и высоко рискованные проекты, в которые действительно лучше вложить меньшую сумму. Такие инвестиции позволяют принести большую прибыль, но в случае потери вы быстро восстановитесь, так как ваш вклад будет незначительным относительно всего портфеля.

Сам же портфель может содержать инвестиции различного характера – доверительное управление, недвижимость, металлы, предметы искусства и так далее. В идеале, ваш портфель должен иметь максимальную диверсификацию, но исходя из векового опыта известных мировых инвесторов, лучше сосредоточиться только на тех инвестициях, в которых вы разбираетесь и имеете возможность самостоятельно контролировать.

Как создавать свой инвестиционный портфель

Если инвестор является новичком на рынке, ему стоит на первых порах создать себе небольшой портфель с 3-5 инструментами, которые являются для него наиболее понятными, и поработать с ним какое-то время, оттачивая свои навыки анализа и торговую дисциплину.

При этом не стоит пытаться сразу использовать агрессивные стратегии и покупать нестабильные активы, поскольку недостаток опыта может повлечь серьёзные потери при работе с ними.

По мере того, как инвестор учится грамотно вносить коррективы в свой портфель в соответствии с изменяющимися условиями рынка, он может расширять его объём и количество инструментов в нём, постепенно добавляя новые активы и обучаясь успешной работе с ними.

Необходимо грамотно оценивать риски и в зависимости от этого диверсифицировать портфель.

Если на рынке акций появляются признаки надвигающегося кризиса, стоит обратить внимание на другие активы, которые смогут компенсировать убыток в случае неблагоприятного развития событий.
Также не стоит вкладывать все средства в бумаги предприятий одной отрасли – они могут значительно коррелировать друг с другом, что в случае обвала повлечёт за собой серьёзные убытки.

Для снижения рисков рекомендуется формировать свой портфель из активов, между которыми вообще отсутствует корреляция, то есть их котировки не могут влиять друг на друга. В этом случае инвестиции будут защищены даже от серьёзных отраслевых кризисов или оттока средств из определённых секций рынка.

Я уже много лет работаю с брокером FinmaxFx, где можно собрать внушительный портфель акций:

Но не стоит бросаться в крайности и искусственно раздувать свой портфель.

На качественный анализ уходит много времени, из-за чего невозможно одновременно мониторить поведение большого количества активов. При этом своевременная работа с портфелем и грамотный анализ являются одной из основ успешного инвестирования.

Обратите внимание, что:
Одним из популярных способов инвестиций по интернету является доверительное управление в ПАММ-счета. Они отличаются тем, что вы можете контролировать свои инвестиции постоянно.

Управление инвестиционным портфелем

Формирование портфеля – это ещё далеко не всё. Акции, инвестиции, биржевые махинации – за всем этим нужно внимательно следить.

Если создать портфель с таким уровнем риска, начальный доход по нему будет составлять не больше 20%  в год. Однако эту прибыль можно постепенно увеличивать. Самый верный способ – постепенно пополнять депозит. Если с каждым годом добавлять к вложениям примерно по 5-10% от дохода предприятия, прибыль может увеличиться в 5 раз.

Ещё более эффективный способ – вкладывать не доход компании, а средства, полученные от инвестиций. Так ваши траты станут минимальными, а прибыль будет расти всё больше и больше.

Помимо вложений очень важно следить за рентабельностью определённых компаний. Какие-то акции можно продавать и покупать новые

К примеру, если вы видите, что доходы определённой фирмы снижаются, а на биржи появились акции молодого и очень прогрессивного, многообещающего предприятия, нужно продавать старые акции и покупать новые.

Управление рисками

Для того, чтобы создание инвестиционного портфеля не было безрезультатным, необходимо правильное управление рисками. Инвестору нельзя вкладывать слишком много денег в одну компанию или одну индустрию. Отдельные негативные события в отрасли при этом могут сильно повредить всему капиталу. Желательно не вкладывать более 5% своих средств в одну акцию, не более 15% в один фонд и не более 25% в одну индустрию.

Ещё одной критически важной концепцией является определение максимальной просадки инвестиционного портфеля. Заранее необходимо определить, какую часть портфеля можно потерять

Это позволит не волноваться из-за больших потерь и вовремя выйти из рынка если ситуация сложится неблагоприятно.

В инвестиционной среде приняты правила, которые желательно соблюдать при вложении денег:

  • Проявлять терпение. Иногда ситуация идёт не в пользу инвестора, в таком случае паника приведёт к недополученной прибыли или слишком ранней фиксации убытков.
  • Не инвестировать слишком много. Часть денег необходимо оставлять на свои нужды, что защитит капитал от слишком раннего вывода при получении небольших убытков.
  • Понимать, во что делаются вложения. Для этого необходимо быть в курсе дел в компаниях, чьи акции приобретены, понимать состояние отраслей, и какие угрозы в них существуют.
  • Покупки на коррекциях. Даже на самых сильных растущих рынках наступают временные спады. Эти периоды желательно использовать для приобретения активов.
  • Нужно избегать излишней диверсификации. Портфель необходимо диверсифицировать, но он не должен быть «распылён» на совсем мелкие части. Это усложнит мониторинг активов: инвестору придётся ежедневно обрабатывать слишком много новостей и показателей для того, чтобы оставаться в курсе дел.
  • Концентрация на компаниях, производящих необходимые товары и услуги. В портфеле долгосрочного игрока не должно быть акций, за которыми стоят устаревающие или способные стать неинтересными товары/услуги.
  • Идеального времени для инвестирования не бывает. Ожидание лучшего момента для входа может тянуться вечно. Инвестор должен понимать, что неопределённость — часть игры.

Frequently Asked Questions

  • When will I have access to the lectures and assignments?

    Once you enroll for a Certificate, you’ll have access to all videos, quizzes, and programming assignments (if applicable). Peer review assignments can only be submitted and reviewed once your session has begun. If you choose to explore the course without purchasing, you may not be able to access certain assignments.

  • What will I get if I subscribe to this Specialization?

    When you enroll in the course, you get access to all of the courses in the Specialization, and you earn a certificate when you complete the work. Your electronic Certificate will be added to your Accomplishments page — from there, you can print your Certificate or add it to your LinkedIn profile. If you only want to read and view the course content, you can audit the course for free.

  • What is the refund policy?

  • Is financial aid available?

More questions? Visit the Learner Help Center.

Что необходимо знать, прежде чем начать инвестировать

Важно! Будет не плохо напомнить вам, что при инвестировании денег важно понимать, что вы можете получить не только хороший доход, но и уйти в минус. Поэтому если вашей главное задачей является сохранить накопленные средства — то лучше положите деньги на счет в банке

Так ты точно ничего не потеряете. Само по себе инвестирование предполагает рост капитала. Но он будет идти не линейно, а динамически, то есть проседать, восстанавливаться, расти и так далее.

Мы вкладываем деньги в различные инвест инструменты, чем их больше тем лучше. Что это значит? Допустим у нас есть 1 млн рублей. И наша задача приумножить данные средства. Мы решили вложить их в акции и купили бумаги Газпрома. Теперь мы являемся обладателем инвест портфеля всего с одной составляющей — акциями голубого гиганта. И все наши средства зависят от доходности одной компании. Если она вырастет — то и акции подорожают и получим профит. Если же они резко упадут, то и мы потеряем ощутимую сумму. А вот если бы мы купили на свой миллион не только акции Газпрома, но еще и Сбербанка, Норильского никеля, Магнита, Теслы, Майкрософт и так далее. То мы как раз таки диверсифицировали свои портфель, то есть включили в него различные акции. И падение стоимости одних компенсируются ростом других. Таким образом, наши финансовые риски заметно сокращаются. Это называется внутренняя диверсификация. То есть она используется внутри одного инвестиционного инструмента.

Также необходимо диверсифицировать сами инвест инструменты. Вкладывать деньги не в одну производную, а в несколько. На тот же самый миллион мы можем купить не только акции, но еще и облигации, инвестировать в валюту, часть средств отправить в доверительное управление.

Также необходимо знать, что нельзя вкладывать все деньги в одну отрасль — например акции нефте и газодобывающих компании. Допустим, вы купили бумаги Газпрома, Роснефти, Башнефти, Лукойла. Если цена на баррель черного золото упадет, соответственно снизятся и стоимость акции данных компании (ведь все они представлены нефтедобывающей отраслью) и ваших активов. То же самое касается и портфельного содержания ценных бумаг одной страны. Если все средства в вашем инвест портфеле будут представлены только российскими компаниями, то в случае внешнего ограничения их деятельности (пресловутые санкции), вы рискуете потерять значимую сумму. Поэтому ваш инвестиционный портфель должен состоять из активов разных отраслей, направленности и геолокации.

Инвестиции — это не спринт, а марафон. Знаменитый инвестор Уоррен Баффет говорил, что он даже не рассматривает вложения срок работы которых составляет менее 10 лет. То есть он вкладывал деньги на очень длительное время. И поэтому ожидать что ты вложил свои миллион сегодня, а получишь прибыль уже завтра наивно. Только набив шишек и получив колоссальный опыт можно начать зарабатывать на инвестициях. В том числе своего времени и средств.

Самостоятельно инвестирование или доверительное управление: что лучше

Помимо брокерских, банки предлагают и другие услуги. Так, некоторые (в основном крупные) банки предлагают услуги доверительного управления капиталом, выполняя таким образом функции ПИФов. Инвесторам предлагается приобрести долю в портфеле инвестиций, приобретенных банком. Более того, имеются и варианты.

Обычно на выбор предлагается три вида портфельных инвестиций — это портфели с низким, со средним и с высоким уровнем риска. Узнать, какие ценные бумаги входят в состав в том или ином случае, можно на официальном сайте банка, в соответствующем разделе.

При передаче в доверительное управление следует учитывать факторы риска. Ведь от того, что средства инвестированы в уже собранный портфель инвестиций или под управление другого трейдера, пусть и более опытного и подготовленного, риск потери средств никуда не уходит.

Ни банк, ни фонд, ни управляющая компания не несут ответственность за потерю средств, переданных ей для инвестиционных целей. То есть если по какой-либо причине вложенные средства будут утрачены, никто не будет отвечать. Деньги не вернут. Чтобы этого не произошло или с целью хотя бы снизить риск такого развития событий следует выбирать надежную инвестиционную компанию

При выборе фонда следует обратить внимание на:

  • срок работы фонда (банка);
  • наличие/отсутствие судебных разбирательств тяжб, связанных с невыплатами средств инвесторам;
  • сумму Уставного капитала;
  • состав портфеля инвестиций.

Доверительное управление — покупка паев в ПИФах — удобнее. Это хорошая возможность выгодно вложить средства. Тем более что те имеют большие возможности и в плане портфельных зарубежных инвестиций, доступ к которым для простого трейдера обычно закрыт.

От инвестора не требуется в такой ситуации обладать какими-либо знаниями или навыками. В фонде работают профессиональные трейдеры, которые не только хорошо знают теорию портфельных инвестиций, но и имеют опыт работы на фондовой бирже. Они также могут иметь доступ к информации, которая недоступна простому инвестору, решившему заняться трейдингом самостоятельно. Но отдавая свои деньги таким фондам, инвестор должен быть все-таки готов к тому, что его средства могут быть потеряны вследствие ошибки другого человека, точно так же, как если бы эти ошибки допустил он сам.

Цели и особенности стратегического инвестирования

Стратегический инвестор заинтересован в получении контрольного пакета акций конкретного акционерного общества и в будущем рассчитывает на приобретение его в собственность. Его главная цель – стать собственником объекта инвестирования и получать доход от использования этой собственности, так как доход от владения собственностью намного больше дохода от простого владения ценными бумагами. Сначала он может выкупить больше 30% акций, а в конечном итоге, стать единственным владельцем контрольного пакета.

Помимо этой цели, стратегический инвестор может преследовать ещё две цели:

  1. Расширить сферы влияния на рынке.
  2. Приобрести контроль при распределении разнообразной собственности, в том числе используя различные поглощения и слияния.

Основной особенностью стратегического инвестирования является то, что организация, являющаяся объектом инвестиций, получает финансирование, однако управление ею, по сути, находится в руках стратегического инвестора. Если в ближайшее время вложения стратегического инвестора не предвещают экономическую выгоду, её всегда можно получить позднее.

Кроме основного капитала предприятия, объектом стратегического инвестирования является социальная инфраструктура организации. В задачи настоящего стратегического инвестора входят инвестиции в развитие социальной сферы предприятия, улучшение жилищных условий рабочих и обучение их детей.

Чаще всего стратегические инвесторы – это крупные корпорации, которые занимают лидирующее положение в своих промышленных секторах. Обычно бизнес такого вкладчика принадлежит к аналогичной сфере, что и объект инвестирования, поэтому новая компания используется в качестве средства расширения собственной производственной деятельности.

С помощью стратегического инвестирования можно увеличить объём собственных продаж, сократить производственные издержки, расширить ассортимент изготавливаемой продукции и даже устранить потенциальную конкуренцию.

Создание инвестиционного портфеля как заказать услугу

Все очень просто: вам необходимо написать мне на один из удобных для вас средств связи, которые отражены в разделе Контакты.  Для оперативного создания инвестиционного портфеля прошу указать следующую информацию:

  • Сумма, которую вы планируете инвестировать в проекты.
  • Желаемая ежемесячная доходность вашего инвестиционного портфеля (однако не забывайте, что чем выше доходность, тем риски становятся выше!)
  • Был ли опыт инвестирования куда-либо ранее.
  • Ваша электронная почта для обратной связи.

Исходя из Ваших приоритетов я в кратчайшие сроки (обычно в течение 24 часов) подберу персональный инвестиционный портфель. Если Вам не пришел ответ в течение данного срока я рекомендую проверить папку СПАМ, а далее написать мне повторно.

Многие читатели знают, что стоимость формирования инвестиционного портфеля достаточно высока, поэтому у вас может возникнуть вопрос, почему я трачу свое время и оказываю консультации по такому серьезному вопросу на бесплатной основе?

Никаких секретов тут нет, я буду предельно откровенен: данную услугу я оказываю взамен на регистрацию по моим партнерским ссылкам, за что я получаю от инвестиционных компаний вознаграждение в виде бонусных средств (данные средства компании выплачивают мне из своих средств, ваша доходность от этого не страдает!). Соответственно и тут действует стратегия win-win: вы получаете услугу на бесплатной основе, а я – свои реферальные.

Но это еще не все: зарегистрировавшись по моим ссылкам и став моим рефералом, вы получаете возможность получать расширенную консультацию по всем вопросам, связанными с пассивным доходом в интернете, а также быть в курсе всех событий, которые происходят на просторах интернет инвестирования.

Более того, как я сказал ранее, я сам участвую в проектах, которые указаны в моем блоге, поэтому я также заинтересован в том, чтобы проект работал как можно дольше – именно поэтому  я прикладываю все усилия, чтобы на моем сайте были собраны надежные и прибыльные проекты, с которыми действительно можно получать пассивный доход и быть финансово независимым!

Связывайтесь со мной через любую из удобных форм связи, и я действительно постараюсь сделать вашу жизнь лучше – хотя бы в материальном плане, что уже неплохо  

Всем удачных инвестиций!

Мои контакты вы можете найти ниже:

ОСТОРОЖНО — В СКАЙПЕ ЕСТЬ МОЙ КЛОН, КОТОРЫЙ РЕКОМЕНДУЕТ УЧАСТВОВАТЬ В КАКИХ-ТО СОМНИТЕЛЬНЫХ ПРОЕКТАХ, КОТОРЫХ НЕТ НА МОЕМ БЛОГЕ! ВНИМАТЕЛЬНО СМОТРИТЕ, КОГО ВЫ ДОБАВЛЯЕТЕ В СКАЙП — МОЯ УЧЕТНАЯ ЗАПИСЬ В СКАЙПЕ LIVE:MIXINVESTOR (БЕЗ ТОЧЕК,ЗАПЯТЫХ В КОНЦЕ, ИМЯ НАПИСАНО ПРАВИЛЬНО — НЕ ПОЛЕНИТЕСЬ ОТКРЫТЬ АНКЕТУ И ПРОВЕРИТЬ)!

А ЕЩЕ ЛУЧШЕ — ПРОДУБЛИРУЙТЕ СВОЙ ЗАПРОС НА ЭЛЕКТРОННУЮ ПОЧТУ ИЛИ СВЯЗЫВАЙТЕСЬ СО МНОЙ  ГОЛОСОМ ИЛИ ПО ВИДЕО — В ОТЛИЧИИ ОТ ДВОЙНИКА Я НЕ ПРЯЧУ СВОЕ ЛИЦО!

Мой Skype  LIVE:MIXINVESTOR

электронная почта: mixinvestor@gmail.com

Следите за новостями и не забывайте подписываться на мои группы и чаты, а также делиться информацией с друзьями:

 | мой канал в ТЕЛЕГРАМ>>>  /  мой SKYPE чат>>> |

 | моя группа VK — присоединяйтесь! | Мой Канал YouTube |

| Мои группы в других соцсетях |

Согласие с рассылкой

Заполняя форму на нашем сайте — вы соглашаетесь с нашей политикой конфиденциальности. Также вы соглашаетесь с тем, что мы имеем право разглашать ваши личные данные в следующих случаях:

1) С Вашего согласия: Во всех остальных случаях перед передачей информации о Вас третьим сторонам наша Компания обязуется получить Ваше явное согласие. Например, наша Компания может реализовывать совместное предложение или конкурс с третьей стороной, тогда мы попросим у Вас разрешение на совместное использование Вашей личной информации с третьей стороной.

2) Компаниям, работающим от нашего лица: Мы сотрудничаем с другими компаниями, выполняющими от нашего лица функции бизнес поддержки, в связи с чем Ваша личная информация может быть частично раскрыта. Мы требуем, чтобы такие компании использовали информацию только в целях предоставления услуг по договору; им запрещается передавать данную информацию другим сторонам в ситуациях, отличных от случаев, когда это вызвано необходимостью предоставления оговоренных услуг. Примеры функций бизнес поддержки: выполнение заказов, реализация заявок, выдача призов и бонусов, проведение опросов среди клиентов и управление информационными системами. Мы также раскрываем обобщенную неперсонифицированную информацию при выборе поставщиков услуг.

3) Дочерним и совместным предприятиям: Под дочерним или совместным предприятием понимается организация, не менее 50% долевого участия которой принадлежит Компании. При передаче Вашей информации партнеру по дочернему или совместному предприятию наша Компания требует не разглашать данную информацию другим сторонам в маркетинговых целях и не использовать Вашу информацию каким-либо путем, противоречащим Вашему выбору. Если Вы указали, что не хотите получать от нашей Компании какие-либо маркетинговые материалы, то мы не будем передавать Вашу информацию своим партнерам по дочерним и совместным предприятиям для маркетинговых целей.

5) При передаче контроля над предприятием: Наша Компания оставляет за собой право передавать Ваши анкетные данные в связи с полной или частичной продажей или трансфертом нашего предприятия или его активов. При продаже или трансферте бизнеса наша Компания предоставит Вам возможность отказаться от передачи информации о себе. В некоторых случаях это может означать, что новая организация не сможет далее предоставлять Вам услуги или продукты, ранее предоставляемые нашей Компанией.

6) Правоохранительным органам: Наша Компания может без Вашего на то согласия раскрывать персональную информацию третьим сторонам по любой из следующих причин: во избежание нарушений закона, нормативных правовых актов или постановлений суда; участие в правительственных расследованиях; помощь в предотвращении мошенничества; а также укрепление или защита прав Компании или ее дочерних предприятий.

Если Вы захотите отказаться от получения писем нашей регулярной рассылки, вы можете это сделать в любой момент с помощью специальной ссылки, которая размещается в конце каждого письма.

Стратегия и этапы формирования инвестиционного портфеля

Для того чтобы понять, как сформировать инвестиционный портфель инвестор должен знать свою конечную цель, а также способы ее достижения. Выбрав подходящую под инвестора стратегию, он в дальнейшем определяет и вид инвестиционного портфеля.

Практически выделяют также три вида стратегии:

  1. Консервативная стратегия. При подобной стратегии в портфель включают максимально ликвидные активы с низкими рисками. Прибыль – минимальна, около 20-40% годовых.
  2. Агрессивная стратегия. Прибыль – 100% от вложений. Риск – максимальный, но оправданный.
  3. Умеренный тип стратегии. Сочетание двух вышеуказанных типов. Инвестор максимально осторожен в выборе активов, но готов идти на оправданные риски. Доходность – 30-75 % годовых.

Этапы формирования инвестиционного портфеля принято выделять следующие:

1 этап. Определение целей, путей достижения поставленных целей, готовность нести убытки по вкладам, выбор активов.

2 этап.  Выбор стратегии ведения портфеля.

3 этап.  Поиск и выбор инструментов.

Анализ и инвестиционные цели

На данном этапе инвестор создает план действий, по которому он определяет какую сумму готов инвестировать и какой доход может получить через определенное время. На нем закладываются основы инвестиционного портфеля, изучается рынок ценных бумаг, идет выбор активов.

Цели инвестора на начальном этапе:

  1. Инвестор решает, какую сумму готов использовать для вложений.
  2. Вступает в процессы увеличения стартового капитала через реинвестирование имеющихся средств.
  3. Ставится срок достижения цели.

Выбор стратегии для формирования портфеля

На втором этапе определяется стратегия управления инвестиционным портфелем. Стратегия зависит от цели инвестора и времени по ее достижению.

Выбор инструментов для портфеля

Именно на данном этапе происходит выбор тех активов, в которые будут происходить вливания, и которые будут составлять инвестиционный портфель. Инвестор должен разбираться в том активе, который он покупает и включает в свой портфель. От знаний способности элементов портфеля приносить прибыль, их рисков зависит доходность всего портфеля инвестиций.

Типы инвестиционных портфелей

Классифицировать инвестиционные портфели можно по нескольким критериям. В зависимости от риска выделяют:

  • консервативный тип – важна не столько доходность, сколько стабильность, подходит для крупного капитала. Деньги инвестируются в максимальное надежные инструменты, такие как золото, ценные бумаги, выпущенные государством, акции компаний первого эшелона (таких как Газпром, Сбербанк);
  • средний риск – активы из предыдущего типа портфеля соседствуют с высокорисковыми инструментами. Убытки здесь маловероятны. Обычно на рисковые активы отводят до 10-15%, так что если по ним и будут потери, то небольшой доход по высоконадежным инструментам их перекроет. Ограничений по капиталу нет;
  • агрессивный инвестиционный портфель – на долю рисковых инструментов приходится до 50%, иногда и больше. Если в 2 предыдущих вариантах работает стратегия роста (купи и держи), то здесь не обойтись без активного участия инвестора. Пересматривать состав такого портфеля придется каждые 1-2 месяца, возможно и чаще.

Что касается классификации по активам, то ориентируйтесь на перечень, приведенный в начале обзора. Портфель может как состоять из нескольких групп разных инструментов, так и целиком состоять из активов одной группы.

Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: